|
什么是CFA
CFA考试是由总部设于美国的CFA INSTITUTE 每年在全球范围内举行的资格测试。1962年设立的CFA课程，对投资知识、准则及道德设立了全球性的标准。CFA考试分为三个级别，每年考试两次。顺利通过CFA课程者是达到一种成就，能获得雇主、投资者和整个投资界的高度尊重。CFA资格考试采用英文，候选人除应掌握金融知识外，还必须具备良好的英文专业阅读能力。
考试内容主要包括：①职业标准和操守；②财务报表分析；③量化分析；④经济学；⑤固定收益投资分析；⑥股权分析；⑦投资组合管理；⑧企业金融；⑨衍生工具；⑩其他投资分析等等。
CFA需要通过三个级别的考试以展示候选人对知识的掌握程度。由于CFA资格考试采用英文，候选人除应掌握金融知识外，还必须具备良好的英文专业阅读能力。CFA的测试内容反映全球投资行业不断发展变化的步伐，赢得CFA称号就标志着赢得全球、全行业的尊重与青睐！
CFA的考试由美国投资管理研究协会（简称AIMR）组织。AIMR是一个全球性非盈利机构，通过设立于美国弗吉尼亚州的总部和设在香港的办事处，以及在全世界近百个协会和分会，与十余万会员保持联系。在中国举行CFA考试的目的，不仅是帮助有志于取得CFA特许资格的候选人强化知识，更主要是向中国金融界管理阶层和大量的金融分析人员普及CFA知识和现代国际投资管理的理念，为迎接WTO的挑战，把我国的证券市场建设得更加发达和完善做好准备。特许金融分析师（Chartered Financial Analyst,简称CFA）
CFA是一种国际通行的金融投资从业者专业资格认证。由美国 "投资研究及管理专业协会"（Association for Investment Management and Research 简称AIMR）进行资格评审和认定。特许金融分析师的计划在全球增长速度迅速，AIMR归功此与CFA内容的使用相关性和考试的严格性，及高标准的职业道德要求。简而言之，CFA已经成为金融市场公认的衡量从业人员水平的标尺。
CFA项目需要至少三年完成。CFA候选人必须按顺序通过三个级别的考试。每个级别是依据同样的考试大纲内容，候选人要通过6个小时的考试，3个小时早上和三个小时下午的考试。LEVEL 1 每年举办两次（6月和12月在指定中心），LEVEL2 和LEVEL3 每年考一次。
为什么要成为CFA
CFA在投资金融界被誉为“金领阶层”，在西方一直被视做进军华尔街的“入场券”。美国、加拿大、英国等国家的许多投资管理机构甚至已经把CFA资格作为对其雇员的基本要求。
CFA的全球公认性会使你的雇主马上认知你对金融市场知识的掌握程度和深度。你会有效学习如何分析证券，债券，衍生工具和财务比例从而加强你在投资业的工作能力。通常，你获得CFA之后的价值会体现在雇主给你的收入水平上。因此，长久以来CFA一直被视为金融界的MBA，在金融市场更为抢手。希望在金融界发展的人，应该选择CFA资格。
我国经济学家厉以宁也认为，CFA资格是国际通行的、最具权威的金融分析领域的行业标准。
如何成为CFA
申请人必须满足以下条件：
1．依次通过3个级别的考试（Level 1，Level 2，Level 3）
Level1 的考试形式为选择题共计240多题。
Level 2 & Level 3由问题解答, 案例分析，论述题和多项选择题组成。
Level 2 从2005年开始所有考试题均为选择题。
2．拥有至少3年经认可的直接涉及投资决策的专业工作经验
3．遵守AIMR的职业道德和专业人员行为准则
通过CFA高级水平考试的及格者并不能马上得到CFA证书，除非他们已有三年以上金融分析师的任职经历，同时又是“金融分析师联合会”的成员。可见CFA既要有全面的金融理论知识，还需要有实践经验和良好的职业道德。他们还都必须遵守AIMR公布的《职业行为伦理标准守则》。CFA称号拥有者和CFA的应考人员都要同意签署这一守则。该守则要求CFA在处理与客户、上司、雇员、同理和合作管理者之间的关系时必须遵循良好的行为准则，必须仔细领会法律的文字和精神，必须与监管机构、交易所和行业团体充分合作；CFA应想客户所想，不得有违背客户利益的行为；CFA不得要求推荐其服务的他人支付费用或佣金，在借用其它分析师资料时也需十分谨慎，杜绝抄袭；CFA不可通过登广告来宣传其称号以吸引他人等。每年，CFA都要被重新守审定是否遵守这一守则，同时，任何来自客户的、与伦理相关的投诉一旦被按时披露，被披露者就有可能失去CFA的称号。AIMR对违规者制裁很严，包括开除或取消CFA注册称号，由于美国证券业务业具有一套完整的淘汰机制，所以证券从业人员都非常珍惜这一称号。
自1963年第一次授予CEA来以，已有32000多人获得此称号，目前ICFA继续在AIMR的支持下执行这一计划，现有的投资环境使应试者认识到提高实践和技能的重要性因此有关CFA学习和参加考试的人数每年都在增加。学习以自学为主。但在同一地区也可组成小组学习，小组学习有专人辅导。
CFA发展前景：打造"金领人生"
世界经济一体化进程的加速和全球金融市场的蓬勃发展，带来的是对金融投资从业人员，尤其是精通投资管理和资本市场运作的专业分析人才的大量需求。投资人和雇主比以往任何时候都更需要一个标准来衡量个人的知识、诚信和专业化程度，从而信赖他们来管理金融资产。这个标准就是Chartered Financial Analyst特许金融分析师。CFA特许状仅授予某些类型的专业人员，包括货币经理、证券分析师、投资顾问等，它要求候选人掌握严格而广泛的课程知识，包括与投资有关的各个领域，如资产评估，投资组合管理和资产分配。然后，候选人必须通过三级考核来展示他们将这种知识应用于实际情况的能力。
CFA特许状持有者们活跃在世界金融投资市场的各个舞台上 。
中国CFA现状
金融分析师资格考试被称作"全球金融第一考"。据介绍，特许金融分析师是当今世界证券投资与管理界普遍认可的一种职业称号。至2002年中，在150个国家和地区中有超过50,000名CFA证书持有人；中国约有50名CFA证书持有人，其中包括部分海外人士及海外留学归国者。2002年全球有超过100,000名考生参加CFA考试。约有1,800名考生在中国的上海和北京两个考点参加考试，另有160名南方的考生赴港应试，比去年增加三倍多。2001年和2000年的中国地区考生约为450名和150名。
目前中国高级金融人才奇缺，金融分析师更是存在巨大供需缺口。仅以上海为例，据预测，未来３年对CFA的需求量是3000人，而目前只有３０人。去年在整个上海考点只有２人最终取得资格证书。 "这些CFA资格拥有者，受到多家金融机构挖抢，他们的年薪也很高。" 正因为此，中国的特许金融分析师热在不断升温，报考CFA的人数在逐年递增。
获得CFA资格人士在收入、报酬方面一般明显优于同行。据2002年最新资料，全球特许金融分析师的平均年薪是17.8万美元。美国特许金融分析师的年收入是19万美元，比哈佛的ＭＢＡ平均12.8万美元的年薪还要高出近５成。在我国香港，CFA的年均收入也达到13.6万美元。在中国内地，诸多证券公司更是有千金易得，分析师难求的慨叹。 |
发表评论 
打印本文 
推荐本文 
加入收藏 
返回顶部 
关闭窗口